Серебряный удар, или гамма-​сквиз на рынке серебра
 1.1K 21:24 - 22/Дек/25 pascendi

Пока мы с вами сосредоточенно и заинтересованно наблюдаем за событиями вокруг Украины, в мире происходят вещи, которые будут иметь куда более серьезные и долгосрочные последствия. Дело в том, что на мировом рынке серебра вот прямо сейчас развивается катастрофа.

Началась она с того, что инвестиционные банки и фонды создали на бирже цветных металлов в Нью-​Йорке огромный пузырь из коротких опционов на продажу серебра при условии, что цена превысит 67,5 доллара за унцию к 15 января 2026 года (если эта цена будет достигнута ранее, опцион считается "созревшим", и организация, которая его продала, обязана предоставить покупателю опциона соответствующее количество унций металла по 67,5). Эти опционы были созданы и проданы в момент, когда цена болталась около 50 долларов за унцию, и казалось, что никакого риска они не создают: модели, используемые продавцами, показывали, что к 15 января цена не может подняться настолько высоко.

В результате на рынке образовались обязательства поставить "живой" металл (при превышении цены, заложенной в опцион) в объеме, который в несколько раз превышал количество реально существующего металла (порядки величины: опционы примерно на 235 млн унций, в наличии 28 млн унций). Поскольку модель не предполагала достижения пороговой цены, никто из продавцов, понятно, не озаботился хеджированием -- противоположно направленными фьючерсами, то есть обязательствами выкупить обязательсва на продажу, буде цена серебра превысит соответствующее значение. Если бы озаботились, то вместо поставки металла могли бы просто как бы обменять одни обязательства на другие (я очень упрощаю, чтобы не лезть в специфические профессиональные детали, но смысл именно такой).

А потом Китай объявил запрет на экспорт серебра и прекурсоров, используемых при обогащении серебряных руд, с 1 января 2026 года. (Они перешли на новый, более эффективный тип солнечных батарей, который требует на 30-40% больше серебра для производства, и не хотят остаться без сырья или в дефиците.)

И тут началось. Основной потребитель серебра -- понятное дело, не биржи, а промышленность. У производителей электроники и некоторых других изделий случилась паническая атака, и они кинулись скупать как опционы, так и физическое серебро. В результате цены взлетели гораздо раньше, чем ожидалось, а точнее -- сегодня, в понедельник 22 декабря 2025 года, порог был превышен, и опционы предъявлены к поставке. А серебра-​то нет. На Шанхайской бирже цена взлетела выше 68 долларов за унцию, а на споте (то есть на внебиржевом рынке, где покупается физическое серебро) -- выше 71 доллара. При таком спреде (выше 3 доллара между биржей и спотом) Нью-​Йоркская биржа по правилам останавливает торги, что она и сделала сегодня около половины второго дня по местному времени.

Все заинтересованные стороны кинулись искать физическое серебро, где оно только может быть. И наткнулись на то, что его нет уже НИГДЕ. Ни одна аффинажная фабрика сейчас не поставляет килограммовые инвестиционные слитки. Покупателям высылают письма, уведомляющие о наступлении форс-​мажора со ссылкой на разрыв логистических цепочек в связи с запретом экспорта из КНР.

В неофициальных кругах, между прочим, бродят слухи, что КНР, страны Персидского залива и еще некоторые участники из БРИКС+ составили консорциум, который предложил всем производителям серебра выкупить 100% их продукции на 10 лет вперед, внеся очень щедрый аванс, по слухам, более 10 млрд долларов.

Чем все это грозит мировой финансовой системе? Совершенно ясно, что в начале 2026 года многие банки Запада, продававшие те самые опционы, ожидает если не банкротство, то очень значительные убытки. Массивный удар нанесен по доллару, так как пострадают в основном американские финансовые институты.

Рассчитывать же на падение цен в будущем не приходится, так как после того, как Китай заблокировал экспорт серебра (и продолжает при этом скупать физический металл, где только может, причем не особенно обращая внимание на цены), разница между потребностью Запада и возможностями мирового производства превышает 350 млн унций в год, что гарантирует рост цен выше 100 долларов за унцию. И заодно полный крах рынка "бумажного" серебра.

Авторство: 
Авторская работа / переводика
Использованные источники: 
IT HAPPENED: Silver Hits $71 In Shanghai. (Western Banks PANIC)

"С 1 января 2026 года Сбербанк начнет взимать плату за обслуживание счетов, не привязанных к дебетовым картам. Это нововведение уже опубликовано на официальном сайте банка.

Ранее счета в Сбербанке были бесплатными. С 1 января за обслуживание платежных счетов будет взиматься плата в размере 150 рублей ежемесячно. Для клиентов в возрасте от 14 до 21 года плата составит 40 рублей в месяц. Количество оформленных счетов не влияет на размер этой платы.

Чтобы избежать расходов в размере 150 рублей в месяц на оплату счетов, необходимо выполнить следующие условия:

У клиента должна быть дебетовая карта.
Карта должна быть зарплатной.
К карте должны быть привязаны счета.
Ежемесячные покупки по карте должны составлять не менее 5000 рублей.

Клиенты Сбера могут избежать оплаты счетов, если у них оформлена подписка «Сберпрайм».

Чтобы предотвратить лишние списания, рекомендуется до 1 января проверить актуальность привязанных к картам счетов. Ненужные платежные счета следует закрыть через приложение, по телефону или в отделении банка."

Если ты тратишь менее 5000 р. в месяц. Некоторые пенсионеры в регионах, например, знаю, не совершают таких покупок по карте. Они пенсию получают на счет, привязанный к карте и наличку периодически снимают и расплачиваться наличкой. Есть места, где не то что расчета по карте нет, а и связи порой не бывает.

Многие имеют несколько счетов, а к карте привязан один. И закидывают на карту небольшие (или разово большие) суммы. Это чтобы мошенники, случае доступа к карте не сняли все. Нет, конечно здесь можно и остальные счета привязать к карте. Но обязательно к зарплатной?

Есть у кого то старые, еще советские счета после деноминации. Они просто счета с небольшими в современных деньгах суммами. Кто то надеется хоть что то получить. Их что, тоже привязывать к карте? А если не привязал, то через некоторое время за счет списания платы за обслуживание они обнулятся и закроются. Закроются и надежды.

Комментарий автора:

Сейчас и остальные банки подтянутся. Я понимаю желание банков разгрузиться от непонятных счетов. В итоге все счета должны быть привязаны к зарплатной карте, иначе плати.

Лучшие комменты.

1.Ну никак не нажрется этот банк. У меня рядом с домом они закрывают свое подразделение с нового года. Подразделение работало там много лет в специально под него построенном здании. После того как его закроют в окружении 8 кварталов не останется не только офисов сбера, но и его банкоматов. Недавно в торговом центре видел как стояла очередь в банкомат - сбер повсеместно их сократил. Что они добиваются? В условиях того, что мобильный интернет глушат у нас в городе почти каждый день возникают проблемы с перечислением денег или оплатой покупок. И вот что интересно, сбер не озаботился чтобы его добавили в исключения (например при блокировках мобильного интернета озон и яндекс работают, а ни одна платежная система - нет). Зато у них есть время все время придумывать новые поборы.

2.Им некогда, они собираются судиться с ОЗОНом.

3.Ну так у населения взяли деньги под 15-20%, а кредиты у них не берут под 30-40... Вот и думают где денег взять на выплаты.

4.Т.е. если положить деньги на какой-нибудь их супервыгодный счёт под проценты, они с этих процентов себе за обслуживание отслюнят? А если закроешь раньше договора, то видимо получишь меньше чем положил. ХитрО

5.Это не желание банков "разгрузиться". Это цифровой рубль с бесплатным обслуживанием доходам банков от РКО говорит "пока".
Так что мы еще удивимся фантазии банкиров по поводу ввода комиссий на всё.
Операторы тарифов связи с их мошенническими уловками детьми покажутся.

Сегодня напишу о том, как лично я веду себя с банками в качестве клиента. Рекомендации, если хотите. Банк, банкиры, банковщина! Забрало упало? Тогда, поехали.

Первое и главное - мы сами впускаем банки в свою личную жизнь. Никто нас не заставляет, на самом деле. Мы расплачиваемся за удобство своими данными и деньгами. Поэтому, чем меньше удобств - тем меньше зависимость. Прошу прощения за очевидные вещи, но многие это игнорируют.

То есть, я бы выделил такие категории поведения:

1. Только кэш - никакой зависимости, максимум неудобств.

2. Только пластиковая карта и никаких приложений на смартфоне - да, у вас есть текущий/мастер счет, вы его проверяете в банкомате. Банк имеет информацию о ваших покупках, их географии и в общем-то все.

3. Приложение на отдельном смартфоне, на котором стоит только банк онлайн и, к примеру, Мир Пэй. Вы с него не звоните, не пишете, не играете.. Я выбрал этот вариант, поэтому банк знает где я нахожусь 24/7 плюс все то же, что и в предыдущем пункте и все. Но. Этот телефон я могу не брать с собой всегда. И могу комбинировать с пластиком.

4. Приложение стоит на вашем основном телефоне. Поздравляю, банк знает о вас вообще все - фотографии, переписки, звонки, геопозицию.. А следовательно, ваши предпочтения, тайные желания и мечты. Даже те, которых вы еще не подозреваете, ибо корреляции бигдата выдают весьма удивительные вещи.. При этом, есть банки, которые обезличивают данные, а есть те, которые не гнушаются ничем. Это или мелкие банки, или банки, которые строят экосистемы. Не буду называть бренды, сами догадаетесь..

И да, один раз установив сбербанк онлайн - вы его не удалите, если только не сбросите телефон до заводских настроек в полный ноль. Удаление приложения не удаляет много чего.

Дальше я бы рекомендовал не быть клиентом более чем в двух банках. А лучше - вообще в одном. Хотя бы потому, что информация о вашем поведении уходит во всякие бюро кредитных рейтингов итп, и если программа в банке сочтет вас неблагонадежным, вы его себе испортите. Ведь некоторые товарищи открывают себе в каком-нибудь банке кредитную карту и не трогают ее, чтобы повысить кредитный рейтинг. Типа, кредит всегда погашен, рейтинг растет. Да и мало ли что - пригодится. Так вот - условия обслуживания могут поменяться и вы попадете впросак.

К тому же, если вы вдруг решите отозвать у банка согласие на обработку ваших личных данных, то по правилам кредитного обслуживания у банка есть еще три года право пользоваться информацией о вас. К примеру. когда я решил попрощаться с нашим народным банком, я проделал целый квест. Оказывается, за 20 лет они не закрыли ни одного счета. Их больше, чем отображается в приложении. И закрыть вы их не можете, если там остаток. А остаток выплачивается только кэшем в кассе. А отделений, где можно получить кэш становится все меньше..

В общем, алгоритм, если что, такой:

1. Закрываете все счета, получаете наличкой остатки. ВСЕ СЧЕТА! Просите менеджера показать монитор, это ваше право.

2. Пишете заявление на прекращение договора на банковское обслуживание.

3. Пишете заявление на отзыв согласия на обработку персданных. Если был кредитный счет - через три года пишете еще раз и убеждаетесь, что согласие отозвано.

В случае наличия открытого счета и отсутствия этих заявлений - банк автоматически продляет право на ваши данные итп.

Теперь немного о кредитах. Ни в коем случае не пользуйтесь агрегаторами банковских услуг.. Например, хотите автокредит и оставляете заявку. Каждый отказ понизит ваш кредитный рейтинг при одновременном обращении. Свой рейтинг проверяйте исключительно на nbki . ru - официальный и бесплатный сервис (дважды в год). Этот рейтинг является основным показателем вашей платежеспособности.

Решения о выдаче кредита и процентной ставке принимает робот. Уже почти во всех банках. Алгоритмы совершенствуются, но остаются несовершенными. Ни один менеджер или директор не способен на это повлиять. Получили отказ - выжидайте паузу, потом обращайтесь в другой банк.

Что касается страховки. Страховка - это те же проценты, которые вы платите сразу и они попадают в тело кредита. Поэтому, ставка становится меньше. Но на бОльшую сумму. В целом, примерно то на то. Разница в том, как вы хотите отдавать. Если планируете досрочно погашать - никогда не берите страховку. Если не планируете - можно взять со страховкой и меньшим процентом.. Лично я никогда не беру страховку.

Впрочем, тут еще тот момент, что если вы внезапно умрете, то кредит останется в наследство вашим родственникам. Страховка тут поможет (проверяйте условия).

И да, всегда выбирайте сокращение срока кредита, а не уменьшение суммы платежа.

Подводя итог, можно сказать следующее: банки в основном зарабатывали на комиссионном доходе. Ну, кроме народного банка, который за счет кредитования регионов нехило получает. Поэтому, с введением СБП и далее цифрового рубля - комиссионный доход будет стремится к нулю. Поэтому будут увеличиваться всякие платежи за обслуживание и количество сопутствующих сервисов. То бишь, расти экосистема. Вы и только вы соглашаетесь добровольно на это. Можно не соглашаться.

Ах да, забыл, в нормальных банках существуют тарифы обслуживания. Типа масс-сегмента, привилегии и прайма. Начиная с привилегии у вас или платеж ежемесячно за обслуживание, или при достаточной сумме на счете и достаточном уровне трат тариф бесплатен. Главное, что на этом уровне вы получаете персонального менеджера и его номер телефона. Вы больше не общаетесь с роботами. Вы звоните человеку и он отвечает на вопросы сразу. Удобно. Стоит от 1500 до 2500, обычно, в месяц.

С наступающим новым годом, будьте бдительны, друзья